近日，上海財經大學公共政策與治理研究院發布了《中國增值稅減稅政策效應季度分析報告》（以下簡稱《報告》），《報告》指出，增值稅減稅在2019年4-6月已經對經濟發展產生了顯著的帶動作用，且將在未來三年左右的時間內持續帶動我國經濟增長。

據悉，今年4月1日，我國實施了更大幅度降低增值稅稅率改革的一系列政策，如將適用16%稅率的工商業改按13%稅率征稅、將適用10%稅率的部分服務業改按9%稅率征稅、將國內旅客運輸服務納入抵扣范圍等。

《報告》顯示，2019年4-6月，深化增值稅改革工作取得了顯著成效，減稅額分別為1113億元、1105億元和967億元，合計減稅3185億元，總體實現了確保主要行業稅負明顯降低、部分行業稅負有所降低、所有行業稅負只減不增的預期目標。

從行業的角度看，2019年2季度20個大類行業均實現減稅，但不同行業減稅幅度差異較大，減稅具有行業高度集中度特點，行業平均減稅率為22.48%，減稅率從高到低的前3大行業依次為：批發和零售業40.32%；制造業29.05%；電、熱、燃氣、及水生產供應業23.28%。

行業減稅率表，本文圖片均來自《報告》

《報告》根據增值稅減稅政策，通過CGE一般均衡模型（Computable General Equilibrium，可計算一般均衡模型，用于全面評估宏觀經濟政策的實施效果）對增值稅降低稅率減稅效應進行了預測，《報告》指出，在宏觀經濟方面，增值稅改革對我國主要宏觀經濟變量均具有明顯的提振效果，可以累計帶動GDP增長0.362%，若以2018年數據推算，相當于帶動我國GDP增加3014億元，其中，對2019年GDP增長的帶動作用約為0.181%。

此外，增值稅改革將累計帶動就業增長0.028%，相當于增加21.74萬個就業崗位。

增值稅減稅對主要宏觀經濟變量影響

《報告》指出，由于經濟主體熟悉政策、投資周期、調整價格，以及合同周期等因素的影響，增值稅改革對經濟的影響是一個逐步實現的過程，增值稅降稅率對經濟的主要影響可能需要三年左右的時間才能完全釋放。

在收入分配方面，由于增值稅是間接稅易于轉嫁，消費者承擔了大量的增值稅負擔，減稅時消費者的獲益相應更大。《報告》顯示，平均來看增值稅改革會使居民實際收入水平增長1.480%。

增值稅減稅對居民之間收入分配影響

根據《報告》，2019年增值稅改革將使“困難戶”實際收入增長2.052%，而僅可以使“最高收入戶”實際收入增長1.339%，即“困難戶”的實際收入增長水平高于“最高收入戶”，因此，這次改革具有明顯的累進性特征，會使我國的基尼系數下降0.181%。

值得注意的是，《報告》指出，社會需理性看待增值稅減稅預期，減稅效應尚有提升空間，增值稅作為我國規模最大、占比最高、最為重要的稅種，其減稅的直接影響和效果，一方面是企業減稅，另一方面則是政府減收，由于減稅幅度較大，增值稅短期減收明顯，會對財政將形成較為嚴峻的挑戰。

《報告》建議，破解財政收支平衡難題，主要要從增加非稅收入、節約政府支出、調整財政預算三方面著手，下一步，稅務部門要落實落細減稅降費政策，把減稅降費紅利轉化為經濟高質量發展的內生動力。

《報告》包括增值稅減稅規模分析、增值稅減稅現階段的效應分析、增值稅減稅長期的效應分析，以及完善建議四部分，由上海財經大學公共政策與治理研究院胡怡建教授團隊在資料積累準備、跟蹤分析、專題論壇等基礎上完成。