今年以來，銀行“降息潮”仍在繼續，又有不少中小銀行陸續加入了下調存款利率的陣營。最近一個月，已有包括廣東、廣西、河南、湖北、貴州、哈爾濱、山西、深圳等多地的中小銀行對存款掛牌利率進行了調整，降幅最高可達60個基點。

《金融時報》記者注意到，經過近兩年來的多輪“降息”，目前利率在3%以上的定期存款已難覓蹤影。但從中小銀行調降后的利率水平來看，仍較國有大行、股份制銀行具有一定優勢。

多地中小銀行調降存款利率

進入6月以來，市場關于銀行下調存款利率的消息不斷，中小銀行特別是農村商業銀行成為了本次降息的“主角”。

“我行決定自6月1日起調整人民幣存款掛牌利率。”5月29日，廣東澄海農商銀行發布的公告顯示，在存款利率調整后，該行活期存款利率為0.20%，1年期、2年期、3年期、5年期整存整取定期存款利率分別為1.70%、1.90%、2.20%、2.20%。本次調整后，該行3年期、5年期定期存款利率分別較去年11月的執行利率下調了20個基點和25個基點。

今年以來，河南西平中原村鎮銀行對該行存款掛牌利率進行了兩次調整。6月1日，該行將1年期、2年期、3年期、5年期整存整取定期存款利率分別調整為1.9%、2.1%、2.35%、2.4%。其中，3年期、5年期定存利率均較今年4月的執行利率下調20個基點。

5月31日，廣西富川農村商業銀行也發布消息稱，將于6月1日起對部分存款掛牌利率進行調整。其中，該行調整后的3年期定存掛牌利率為2.8%，相比今年2月的執行利率下調了40個基點。

據《金融時報》記者不完全統計，近一個月以來，還有廣西賓陽農商行、河南西平中原村鎮銀行、湖北京山農商行、湖北宜城農商行、貴州冊亨富民村鎮銀行、哈爾濱幸福村鎮銀行、山西保德慧融村鎮銀行、深圳坪山珠江村鎮銀行等多家農村中小金融機構也對存款掛牌利率進行了調整。

3年、5年存款利率“倒掛”再現

值得注意的是，存款期限通常會與存款利率成正比，但在本輪調降過程中，有部分中小銀行中長期存款利率再度出現“倒掛”，即5年期存款利率低于3年期存款利率。

例如，貴州冊亨富民村鎮銀行3年期定期存款利率為2.9%，較5年期高出75個基點；湖北宜城農商行調整后的3年期定期存款利率為2.35%，5年期僅為2.2%。

此外，還有部分中小銀行3年期與5年期定期存款利率持平。其中，廣西平樂農村合作銀行3年期、5年期定期存款利率均為2.8%；湖北京山農商行、湖北荊門農商行3年期、5年期定期存款利率均為2.4%。

記者注意到，在經過多輪“降息”后，全國性銀行3年期、5年期定期存款掛牌利率均已降至3%以下。中小銀行雖然也對存款掛牌利率調降多次，但相較國有大行和股份制銀行仍然具有一定的利率優勢。

例如，山西保德慧融村鎮銀行5月對存款掛牌利率調降后，3年期、5年期定期存款利率仍在3%以上，分別為3.0%和3.15%。深圳坪山珠江村鎮銀行5年期（單筆20萬元及以上）定期存款利率下調60個基點后，利率仍高達3.3%。

存款利率仍有調降空間

《金融時報》記者注意到，自今年年初以來，中小銀行已掀起多輪存款“降息潮”，在業內人士看來，多為跟進全國性銀行的“補降”之舉。

“中小銀行的利率調整也是對前期大型銀行降低存款利率的跟進，這種梯次調降是國內銀行業的常規做法，有助于避免市場在短時間內因利率調整出現劇烈波動，確保市場平穩運行?！闭新撌紫芯繂T董希淼表示，但是，由于不同銀行存款定價策略、資產負債管理等不同，存款利率調整的時間、節奏和幅度都可能存在一定差異。

此前，多位業內人士在接受《金融時報》記者采訪時也曾表示，2024年銀行存款利率或將出現多輪下調。

“存款利率市場化改革以來，商業銀行運用多種方式控制存款利率，從不同渠道引導銀行負債端成本有序下行。”中信證券首席經濟學家明明表示，考慮存款降息的時間規律以及銀行息差壓力和存款定期化的問題，今年二三季度市場很可能再度迎來存款利率的新一輪調整。

“下一階段，商業銀行仍將繼續下調存款利率，以進一步壓降資金成本，減緩息差縮窄的壓力。”董希淼預計，除了下調存款利率之外，商業銀行還應減少對存款的利息補貼以及利息之外的費用，進一步壓降存款的隱性成本。