主講人：盧鋒（北京大學(xué)國(guó)家發(fā)展研究院教授）

主題：“CMRC中國(guó)經(jīng)濟(jì)觀察（CEO）”第47次季度報(bào)告會(huì)

時(shí)間：2016年8月13日

主辦方：北京大學(xué)國(guó)家發(fā)展研究院

【編者按】

8月13日，北京大學(xué)國(guó)家發(fā)展研究院盧鋒教授在“CMRC中國(guó)經(jīng)濟(jì)觀察（CEO）”第47次季度報(bào)告會(huì)上發(fā)表演講，結(jié)合全球鋼鐵長(zhǎng)期產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移的歷史背景，分析了中國(guó)鋼鐵業(yè)當(dāng)前遭遇產(chǎn)能過剩的情況，并對(duì)鋼鐵業(yè)未來政策提出了自己的見解。盧鋒指出，從世界鋼鐵史來看，中國(guó)鋼鐵業(yè)現(xiàn)在面臨的困難可以被理解為是第三次全球鋼鐵產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移階段性的現(xiàn)象。從這個(gè)角度看問題，中國(guó)鋼鐵業(yè)正面臨著一個(gè)歷史機(jī)遇。

鋼鐵行業(yè)有其特殊性，產(chǎn)能退出需付出巨大的成本。盧鋒認(rèn)為，國(guó)內(nèi)仍要力推結(jié)構(gòu)改革，鋼鐵行業(yè)不是政府要哪個(gè)企業(yè)出局，而要堅(jiān)決由市場(chǎng)來決定誰進(jìn)誰出，利用市場(chǎng)規(guī)則來化解產(chǎn)能過剩，推進(jìn)產(chǎn)業(yè)升級(jí)。不僅如此，對(duì)外政府要積極協(xié)調(diào)鋼鐵大國(guó)的關(guān)系，參與改進(jìn)國(guó)際治理的規(guī)則。順應(yīng)國(guó)際客觀規(guī)律，認(rèn)識(shí)中國(guó)鋼鐵崛起的內(nèi)在邏輯，實(shí)施結(jié)構(gòu)性改革與提升開放水平的對(duì)外、對(duì)內(nèi)統(tǒng)籌的政策。盧鋒相信中國(guó)在未來將有可能迎來自己的鋼鐵時(shí)代。

以下是澎湃新聞（www.kxwhcb.com）對(duì)盧鋒發(fā)言內(nèi)容的摘錄：

中國(guó)鋼鐵業(yè)的三次轉(zhuǎn)移

換個(gè)角度看中國(guó)的鋼鐵業(yè)，現(xiàn)在正面臨著一個(gè)機(jī)遇。具體來說，從全球鋼鐵長(zhǎng)期產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移的歷史來看，現(xiàn)在的形勢(shì)可以說是第三次產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移階段性的現(xiàn)象。實(shí)際上，中國(guó)鋼鐵行業(yè)從新世紀(jì)初年，數(shù)量空前擴(kuò)張，逐漸主導(dǎo)全球，經(jīng)過了一個(gè)全面提升和崛起必經(jīng)的階段。因此，可以從新的角度來理解鋼鐵形勢(shì)的現(xiàn)狀、特點(diǎn)和原因。

從世界鋼鐵發(fā)展的歷史來講，十八、十九世紀(jì)工業(yè)革命近現(xiàn)代鋼鐵業(yè)英國(guó)是主導(dǎo)國(guó)家，隨后經(jīng)歷了三次產(chǎn)業(yè)大轉(zhuǎn)移。第一次是美國(guó)的崛起；第二次是日本、前蘇聯(lián)、德國(guó)的發(fā)展使世界鋼鐵的重心發(fā)生了歷史性的變化；最后一次是中國(guó)，特別是在上世紀(jì)末、這個(gè)世紀(jì)初強(qiáng)勢(shì)的崛起，我認(rèn)為這正在改變?nèi)虍a(chǎn)業(yè)的格局。理解這三次轉(zhuǎn)移的規(guī)律，對(duì)于我們更好地認(rèn)識(shí)當(dāng)前的形勢(shì)是有意義的。

鋼鐵的產(chǎn)量在不同歷史時(shí)期、不同國(guó)家的分布有一個(gè)非常大的變化。三次鋼鐵產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移最直觀的指標(biāo)是各個(gè)國(guó)家主要鋼鐵產(chǎn)量占世界產(chǎn)量的比例。從2003年開始，中國(guó)的鋼鐵業(yè)正在勢(shì)不可擋地往上走。經(jīng)過過去十多年進(jìn)一步的發(fā)展，其他國(guó)家的鋼鐵產(chǎn)業(yè)基本上看不見了。早先英國(guó)主導(dǎo)60%的鋼產(chǎn)量，其中主要是鐵產(chǎn)量。到了十九世紀(jì)末，美國(guó)崛起，之后大半個(gè)世紀(jì)，美國(guó)的鋼鐵業(yè)盡管有波動(dòng)，但仍是絕對(duì)的主導(dǎo)。上個(gè)世紀(jì)六七十年代，前蘇聯(lián)和日本的鋼鐵行業(yè)快速成長(zhǎng)改變了世界格局，形成了第二次鋼鐵產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移。現(xiàn)在，中國(guó)鋼鐵的產(chǎn)量達(dá)到將近世界產(chǎn)量的一半，這個(gè)格局可能在一個(gè)時(shí)期內(nèi)還會(huì)延續(xù)。

為什么會(huì)有鋼鐵的轉(zhuǎn)移呢？我個(gè)人覺得，第一是需求決定未來。大多數(shù)鋼鐵業(yè)崛起的背后一定有巨大的內(nèi)需支持。第二，技術(shù)轉(zhuǎn)移的創(chuàng)新規(guī)律。前沿國(guó)家原創(chuàng)的技術(shù)更有可能在一些追趕的國(guó)家更好地開花結(jié)果。最后一點(diǎn)，鋼鐵大國(guó)的崛起一定需要高速的投資，引進(jìn)新的技術(shù)，同時(shí)培育和提升人力資本的熟練程度。

中國(guó)的鋼鐵為什么能崛起呢？第一是技術(shù)路徑的轉(zhuǎn)變，第二是國(guó)產(chǎn)設(shè)備制造能力的提升，第三個(gè)是固定投資的支持，第四就是節(jié)能減排取得了非常大的進(jìn)步，最后一個(gè)是大規(guī)模的應(yīng)用優(yōu)等品質(zhì)的國(guó)外鐵礦石資源。

技術(shù)的變革非常重要。寶鋼當(dāng)時(shí)舉全國(guó)之力，幾乎用了整個(gè)工業(yè)投資的總和來做一個(gè)項(xiàng)目，采取全新的技術(shù)，然后在這個(gè)階段消化、吸收、創(chuàng)新、集成。到1980、1990年代，又開始了鋼鐵業(yè)內(nèi)六大技術(shù)的攻關(guān)。我認(rèn)為這對(duì)整個(gè)中國(guó)技術(shù)能力提高非常重要。到了新世紀(jì)，我們改進(jìn)了高爐的大型化、信息化、智能化，帶動(dòng)整體的鋼鐵供應(yīng)鏈，供給側(cè)能力有所提升。

鋼鐵投資的設(shè)備過去要進(jìn)口，就出現(xiàn)了市場(chǎng)化的進(jìn)口替代。關(guān)于中國(guó)的鋼鐵制造設(shè)備，我看到了一些數(shù)據(jù)，基本上在過去三十年下降了40%到50%，比1990年代平均投資一個(gè)鋼鐵產(chǎn)能的設(shè)備，實(shí)際價(jià)格下降了一大半。我們鋼鐵設(shè)備的投資成本跟國(guó)際比較起來有巨大的優(yōu)勢(shì)。

這兩年我去過幾次唐山，北京首鋼在唐山建了一個(gè)公司，那幾乎是我第一次看到基本沒有粉塵的鋼鐵廠，肯定是全世界一流的，一點(diǎn)粉塵都沒有。但是在曹妃甸幾十公里以外，你要到民營(yíng)的小鋼廠去，基本上跟我多年前看到的情況一樣。環(huán)保其實(shí)就是成本問題，花一兩百塊錢一噸的成本，環(huán)保基本上能達(dá)到國(guó)際一流的水平，我覺得這個(gè)技術(shù)上沒有問題，就是需要不斷地競(jìng)爭(zhēng)和提升。

最后，中國(guó)整個(gè)的鋼鐵供應(yīng)鏈向沿海市場(chǎng)化的調(diào)整，可以利用國(guó)際市場(chǎng)上優(yōu)質(zhì)的鐵礦石資源，使得一系列先進(jìn)的技術(shù)設(shè)備能夠真正的發(fā)揮它的效能，這也反映了我們供給側(cè)這一端的革命。

國(guó)內(nèi)外鋼鐵業(yè)的形勢(shì)以及成因

產(chǎn)能過剩，數(shù)據(jù)可以看得非常清楚。價(jià)格正在大幅度下降，價(jià)格在年初低谷的時(shí)候，可能比2007年、2008年最高峰下降了70%，比2010年四萬億刺激以后的階段性高峰下降50%到60%。很多行業(yè)的價(jià)格都在下降，PPI一直在下降，但是鋼鐵下降的幅度應(yīng)該幾乎是所有行業(yè)最厲害的。利潤(rùn)和投資也在下降。既然產(chǎn)能過剩、價(jià)格下降，那利潤(rùn)一定會(huì)下降，然后又帶動(dòng)了投資的下降。

為什么會(huì)出現(xiàn)這個(gè)問題呢？我覺得有共性的原因，也有個(gè)性的原因。共性的原因，我們新世紀(jì)的初年，宏觀經(jīng)濟(jì)經(jīng)歷了超預(yù)期的增長(zhǎng)，需求非常旺，不管生產(chǎn)多少也滿足不了需求。樂觀的預(yù)期導(dǎo)致了過度的投資，再加上后來四萬億的疊加。隨后需求下來了，產(chǎn)能就過剩了。這樣的背景應(yīng)該說對(duì)工業(yè)的產(chǎn)能過剩和目前的經(jīng)營(yíng)困難有普遍的解釋，這是共性的解釋。

要理解鋼鐵業(yè)為什么價(jià)格降得這么厲害，需要從鋼鐵行業(yè)本身的一些技術(shù)成本的結(jié)構(gòu)特點(diǎn)去找原因。簡(jiǎn)單來說，需求下來了，市場(chǎng)就要調(diào)整。從經(jīng)濟(jì)學(xué)的角度來看要調(diào)整兩條，一個(gè)是數(shù)量，一個(gè)是價(jià)格。鋼鐵業(yè)由于行業(yè)的技術(shù)成本的結(jié)構(gòu)特征，使得數(shù)量調(diào)整變得特別的困難。鋼鐵的大多數(shù)固定成本就是其生產(chǎn)成本。所以導(dǎo)致了你在調(diào)減數(shù)量的時(shí)候會(huì)面臨一個(gè)特殊的困難——數(shù)量調(diào)節(jié)的靈活度大大地下降，退出的門檻非常高。

鋼鐵有一個(gè)不可缺少的環(huán)節(jié)就是高爐，高爐點(diǎn)火以后沒法停，不是技術(shù)的問題，是因?yàn)橥Ｒ淮未鷥r(jià)太高。我去調(diào)研的時(shí)候，廠長(zhǎng)說：“沒法停，停一次小的高爐可能也要上千萬的代價(jià)，大一點(diǎn)的就是一兩千萬，所以停一次幾乎廠子就要破產(chǎn)了”。這個(gè)從經(jīng)濟(jì)學(xué)的角度來講，就是產(chǎn)量的調(diào)減面臨巨大的成本。

鋼鐵行業(yè)有它的特點(diǎn)，導(dǎo)致了地方政府對(duì)鋼鐵有極大的保護(hù)和很多補(bǔ)貼，這也使得鋼廠退出市場(chǎng)更加困難。數(shù)量調(diào)節(jié)面臨巨大的困難，加上價(jià)格調(diào)節(jié)的力度非常大，就形成了我們現(xiàn)在鋼鐵形勢(shì)嚴(yán)峻的問題。當(dāng)然也不是說價(jià)格調(diào)節(jié)不好，在客觀上也是一劑苦藥配合調(diào)節(jié)。

鋼鐵價(jià)格下降導(dǎo)致企業(yè)投資少了。所以我覺得現(xiàn)在不用限制投資，事實(shí)是沒人敢投資了。因?yàn)閮r(jià)格下降了，環(huán)境不好，投資自然就少了，于是就調(diào)減了產(chǎn)能的增量。如果沒有地方保護(hù)，就會(huì)倒逼一些高杠桿、高負(fù)債、低效率的企業(yè)退出。在這個(gè)過程中會(huì)優(yōu)勝劣汰，也會(huì)鼓勵(lì)大家去提高。

至于外部形勢(shì)，應(yīng)該有三個(gè)方面的特點(diǎn)，我想著重從全球鋼鐵貿(mào)易再平衡的角度，對(duì)它做一個(gè)解釋。鋼鐵出口最近幾年增長(zhǎng)非常快，中國(guó)鋼鐵出口占全球的比例在快速的上升。中國(guó)在國(guó)際上，貿(mào)易摩擦也增多了，鋼鐵一直都是貿(mào)易摩擦的重點(diǎn)。鋼鐵業(yè)成為國(guó)際對(duì)話熱議的問題。鋼鐵國(guó)際對(duì)話主要是歐美主導(dǎo)的，對(duì)中國(guó)有很多的責(zé)難。

為什么會(huì)出現(xiàn)這樣的變化呢？我覺得可以提一個(gè)概念來討論，就是全球鋼鐵貿(mào)易的再平衡。把全球的鋼鐵貿(mào)易除以鋼鐵產(chǎn)量，得到貿(mào)易產(chǎn)量的占比的指標(biāo)。所謂貿(mào)易再平衡，現(xiàn)在正在經(jīng)歷這個(gè)指標(biāo)向上的趨勢(shì)。這樣的過程給中國(guó)帶來了客觀的機(jī)遇，就是貿(mào)易的增加。中國(guó)是新興國(guó)家，出口競(jìng)爭(zhēng)力比別的國(guó)家好。但是反過來，出口增加太快，由于大家都不好過日子，那么難免別人會(huì)指責(zé)你。甚至在國(guó)際鋼鐵貿(mào)易中，有一些國(guó)家說我們是圍攻，這使中國(guó)處于被動(dòng)的局面。

二十世紀(jì)后半世紀(jì)的五十多年，指標(biāo)盡管趨勢(shì)一直上升，但是中間有一個(gè)拐點(diǎn)，1980年代后期美國(guó)跟中國(guó)之間有一個(gè)變化，總的來講是從10%上升到2000年的40%。這個(gè)指標(biāo)由于階段性的原因，有一個(gè)巨大的回調(diào)。我覺得實(shí)際上最近幾年開始，這就是穩(wěn)定并且有趨勢(shì)回升的前景。有可能未來五到十年，這個(gè)比例能達(dá)到2000年40%的歷史峰值水平。如果我們假定鋼的產(chǎn)量維持在現(xiàn)在的16億，最后也有一個(gè)相當(dāng)規(guī)模的潛在的貿(mào)易的增加量，我覺得這個(gè)貿(mào)易的增加量對(duì)中國(guó)來講是有重要含義的，這是一個(gè)將近1億噸左右的貿(mào)易增加量。所以我覺得近年來中國(guó)鋼鐵出口增長(zhǎng)比較快，是在這樣的大趨勢(shì)下產(chǎn)生的。

那怎么做到回升再平衡呢？我覺得兩個(gè)條件，一個(gè)是創(chuàng)造貿(mào)易量的增量。中國(guó)跟周邊國(guó)家搞合作發(fā)展，“一帶一路”提供了合作機(jī)遇，我們做的數(shù)據(jù)就反映了這點(diǎn)。比如，中國(guó)對(duì)巴基斯坦過去只有幾十萬噸的出口，近兩年則達(dá)到了260萬噸，顯然是中巴合作項(xiàng)目增加的出口。中國(guó)對(duì)“一帶一路”的國(guó)家，以及包括非洲的出口都增長(zhǎng)很多。這反映了鋼鐵貿(mào)易增量的創(chuàng)造，這應(yīng)該是積極的，體現(xiàn)了一個(gè)共贏的概念。

貿(mào)易增量也可能會(huì)通過存量調(diào)整來創(chuàng)造。發(fā)達(dá)國(guó)家鋼鐵在開放的背景下搞不下去了，鋼鐵產(chǎn)能就要減少，他們的鋼鐵需求可能通過貿(mào)易的方式來實(shí)現(xiàn)。這樣的過程注定是痛苦的，在利益矛盾上顯得非常尖銳。因此，中國(guó)一旦面臨貿(mào)易利差，國(guó)際鋼鐵對(duì)話中我們的壓力就會(huì)增加。現(xiàn)在，我們對(duì)國(guó)內(nèi)和國(guó)外的政策都需要做一些調(diào)整。國(guó)內(nèi)的政策仍要堅(jiān)持改革調(diào)整，但需做一些完善。

我覺得在去產(chǎn)能的問題上，要結(jié)合市場(chǎng)的決定作用和政策的托底作用。存量調(diào)整是去產(chǎn)能的要點(diǎn)，強(qiáng)化市場(chǎng)的紀(jì)律，更大程度發(fā)揮市場(chǎng)的優(yōu)勝劣汰的作用。這里面治理僵尸企業(yè)最關(guān)鍵的措施還是政府應(yīng)該減少對(duì)企業(yè)的直接的補(bǔ)貼和保護(hù)。也就是媒體說的，“要挪掉呼吸機(jī)，拔掉輸血管”。我覺得，這不是政府部門要哪個(gè)企業(yè)必須出局，而應(yīng)該由市場(chǎng)最后決定誰進(jìn)誰出。

另一方面，應(yīng)鼓勵(lì)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的兼并重組。兼并重組在經(jīng)濟(jì)周期的調(diào)整階段有非常積極的功能，但是應(yīng)該讓市場(chǎng)規(guī)則對(duì)兼并重組起決定性的作用。特別是，我個(gè)人覺得不要因?yàn)槲覀兿胩岣呤袌?chǎng)集中度就來搞兼并重組。這件事情不要過于糾結(jié)，應(yīng)該讓市場(chǎng)決定。兼并重組中政府的主導(dǎo)很重要，但行政部門要高度重視對(duì)職工的保護(hù)。

外部政策要改變過去相對(duì)在國(guó)際對(duì)話中比較保守審慎的態(tài)度，應(yīng)該積極主動(dòng)地參加對(duì)話。因?yàn)檫@對(duì)于維護(hù)鋼鐵行業(yè)大體開放的國(guó)際環(huán)境是好的，或者說這有潛在的機(jī)遇。中國(guó)作為一個(gè)新興大國(guó)應(yīng)該利用這類機(jī)會(huì)，來維護(hù)一個(gè)大體開放的環(huán)境，這對(duì)中國(guó)是有利的。所以我覺得這是基本立場(chǎng)。

無論是發(fā)達(dá)國(guó)家還是中國(guó)都同意國(guó)際鋼鐵產(chǎn)能的配置和貿(mào)易的流向應(yīng)該由市場(chǎng)機(jī)制來決定，應(yīng)該用競(jìng)爭(zhēng)規(guī)則來維護(hù)。無論是在今年4月份的OECD八國(guó)鋼鐵的聯(lián)合聲明中，還是在七國(guó)集團(tuán)峰會(huì)公告中都強(qiáng)調(diào)了這個(gè)共識(shí)。既然市場(chǎng)決定，就應(yīng)該主動(dòng)地提出一個(gè)全球鋼鐵通過市場(chǎng)機(jī)制去產(chǎn)能的規(guī)劃，然后把這個(gè)規(guī)劃跟中國(guó)的市場(chǎng)化改革結(jié)合起來。中國(guó)在這個(gè)問題上應(yīng)起到一個(gè)引領(lǐng)的作用，對(duì)發(fā)達(dá)國(guó)家的貿(mào)易保護(hù)主義可以做一些批評(píng)。

如果中國(guó)在短期內(nèi)鋼鐵增長(zhǎng)的速度太快，按照WTO的救濟(jì)原則，我們不妨做一些主動(dòng)的協(xié)調(diào)，本著堅(jiān)持市場(chǎng)化調(diào)整的基本方向，我覺得這背后可以做大量的工作。近年來的鋼鐵業(yè)形勢(shì)盡管困難，但折射了中國(guó)鋼鐵產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移背景下崛起的機(jī)遇。這是中國(guó)的鋼鐵從規(guī)模擴(kuò)張轉(zhuǎn)向全面提升改進(jìn)的調(diào)整階段。所以，對(duì)內(nèi)要力推結(jié)構(gòu)改革，采用市場(chǎng)化解產(chǎn)能過剩，推進(jìn)產(chǎn)業(yè)升級(jí)。對(duì)外要積極協(xié)調(diào)鋼鐵大國(guó)的關(guān)系，改進(jìn)國(guó)際治理的規(guī)則。順應(yīng)國(guó)際客觀規(guī)律，認(rèn)識(shí)中國(guó)鋼鐵崛起的內(nèi)在邏輯，實(shí)施結(jié)構(gòu)性改革與提升開放水平的對(duì)外、對(duì)內(nèi)統(tǒng)籌的政策，我相信在將來中國(guó)有可能迎來自己的鋼鐵時(shí)代。

（本文內(nèi)容依據(jù)現(xiàn)場(chǎng)錄音和主辦方提供的速記整理，未經(jīng)主講人審訂。）