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華人置業:CEO陳凱韻擬溢價83.5%私有化公司

陳凱韻(甘比)。 @甘比Kimbee 圖
10月6日晚間,華人置業(00127.HK)宣布擬將公司私有化。
公告稱,要約人Solar Bright Ltd及公司聯合公布,2021年9月28日,要約人Solar Bright Ltd要求董事會向計劃股東提呈根據公司法第99條通過計劃方案將公司私有化該建議。
若該建議獲得批準及實行,計劃股東持有的所有計劃股份將注銷,換取以現金支付每股已注銷計劃股份注銷價4港元,該價格較華人置業停牌前的價格2.18港元/股溢價約83.5%。按照注銷價計算,該建議對公司全部已發行股本的估值為76.3億港元,落實該計劃最高應付現金代價總額為19.07億港元,要約人擬以其內部現金資源籌措該建議所需現金。
該建議完成后,要約人Solar Bright Ltd、Century Frontier及JLLH Investments將持有公司全部已發行股本,而股份在港交所的上市地位將被撤回。
此次華人置業私有化的要約人由Sino Omen Holdings Limited直接全資擁有,而Sino Omen Holdings Limited則由華人置業創始人劉鑾雄的妻子陳凱韻(作為其未成年子女的信托人)持有。要約人的主要資產為其持有的股份。要約人的董事為陳凱韻及陳詩韻。
目前,陳凱韻及其一致行動人在公司持有的股權比例約74.99%,其他要約人一致行動人持股3.6%。
華人置業稱,一旦實行該建議,要約人擬在公司成功私有化后維持集團現有業務,要約人無意將股份在其他市場上市,也無意對集團業務及集團雇員的雇傭關系作出重大變更。
對于私有化的原因,華人置業稱,據觀察,公司經營所在的營商環境充滿挑戰及不確定性,2019年新冠肺炎疫情自2020年年初起一直持續,也沒有跡象會在不久將來有顯著改善,疫情造成的社會及經濟影響異常重大屬前所未有。
在此背景下,截至6月30日公司歸母凈利潤虧損3700萬港元,而2020年同期歸母凈利潤則為7.86億港元。投資物業的租金為華人置業主要的收入來源之一。截至2021年上半年,華人置業的租金收入約為1.61億港元,2020年同期為2.12億港元。
值得一提的是,華人置業在公告中強調,預計截至2021年底,公司持有中國恒大股份已變現虧損約34.49億港元,使得公司百上加斤。截至目前,華人置業在中國恒大的持股比例已降至4.39%。
華人置業稱,雖然長遠而言公司對其核心業務仍持審慎樂觀態度,但自2021年6月30日以來財務狀況出現重大不利變動,公司在可見將來的前景并不明朗且舉步維艱,這可能會對公司股價產生不利影響。在2020年1月1日至2021年6月30日期間,公司股價由6.17港元/股下跌至3.62港元/股,跌幅達41.3%。此后,公司股價持續下跌,至9月29日停牌前下跌39.8%,收盤價報2.18港元/股。
華人置業官方資料顯示,公司總部位于香港,創始人為劉鑾雄,核心業務包括投資物業的租賃及物業發展。投資物業包括購物商場及寫字樓,大部分的投資物業均位于香港銅鑼灣及灣仔等優越的商業區,在內地持有北京的五星級國際酒店,在英國倫敦持有四項投資物業。





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